Sie möchten eine Unternehmensübernahme erfolgreich durchführen?
Der Prozess, ein geeignetes Unternehmen für eine Übernahme zu finden und die Unternehmensnachfolge erfolgreich anzutreten, ist äußerst komplex und individuell zu gestalten.
Um Nachteile zu minimieren und sicherzustellen, dass für den Kaufprozess und die Finanzierung die notwendige Unterstützung vorhanden ist, sollten Sie sich exzellente Berater zur Seite holen, die Sie aufrichtig zu realistischen Möglichkeiten beraten können.
Das Wichtigste kurz zusammengefasst
Unternehmensübernahmen sind komplexe Angelegenheiten. Doch wie lässt sich dieser Prozess optimal gestalten und welche Faktoren spielen dabei eine entscheidende Rolle?
Die Vorbereitung ist alles: Vom Definieren der Unternehmensgröße über den idealen Standort bis hin zur Rechtsform. Sind Sie bereit für diese Detailarbeit?
Ein vertrauensvolles Verhältnis zwischen Käufer und Verkäufer ist Gold wert. Wie schaffen Sie es, als Nachfolger zu glänzen und das nötige Vertrauen aufzubauen?
Eine Übernahme bietet Chancen, aber auch Herausforderungen. Was sind die Vorteile eines Kaufs und welche Stolpersteine können auftauchen?
Bei jedem Schritt der Übernahme begleitet: Wie Sie mit professionellen Beratern den Unternehmenskauf zielorientiert abschließen.
Diese Aspekte sollten Sie für einen erfolgreichen Unternehmenskauf bedenken
1. Weitsichtige Vorbereitung
Überlegen Sie sich, welche Ziele Sie mit der Unternehmensübernahme erreichen wollen und welche Aspekte dabei für Sie wichtig sind:
- Branchentätigkeit des Unternehmens
- Unternehmensgröße und damit Komplexität der Geschäftsübernahme
- Strategische Standortausrichtung
- Rechtsform des Unternehmens
- Die vergangene, aktuelle und erwartete Leistung des Betriebs
- Konkrete Firmen für eine Unternehmensübernahme im Sinn?
2. Unterstützung durch Experten
Durch die Mitwirkung von exzellenten Beratern kann sichergestellt werden, dass Ihre Unternehmensübernahme reibungslos verläuft und vorteilhafte Bedingungen für Sie ausgehandelt werden. Unter anderem gewinnen Sie dadurch folgende Vorteile durch Experten:
- Möglichkeit, passende Unternehmen für eine Übergabe zu finden
- Finanzierung des Kaufpreises organisieren
- Risiken minimieren
- Individuelle Lösungen für Schwierigkeiten präsentieren
- Eine umfassende Unternehmensbewertung vornehmen
- Vorteilhafte Verhandlungen mit dem Verkäufer führen
- Einen Businessplan entwickeln
3. Respektvoller und vertrauensvoller Umgang
Für die Kommunikation zwischen Ihnen und dem Inhaber des Unternehmens ist gegenseitiger Respekt und ein vertrauensvoller Umgang unverzichtbar. Behalten Sie dabei im Kopf, dass der Inhaber mit seinem Unternehmen emotional verbunden ist und daher eine passende, fähige Nachfolge für sein Lebenswerk finden möchte.
- Informieren Sie sich umfassend über das Unternehmen, den Inhaber und die Branche sowie Technik des Unternehmens
- Zeigen Sie Ihre Leidenschaft und Motivation
- Identifizieren Sie sich mit dem Unternehmen und dessen Werte
- Verdeutlichen Sie, dass Sie das Wesen des Unternehmens verstehen und dass man sich auf Sie verlassen kann
- Seien Sie offen und sprechen jegliche Themen des Kaufs und der Nachfolge an
- Zeigen Sie, dass das Unternehmen mehr für Sie ist als nur eine fixe Geschäftsidee
4. Als Nachfolger herausstechen
Damit der Verkäufer sich unter allen Kandidaten für Sie entscheidet, ist es wichtig, dass Sie sich hervortun, was Sie unter anderem durch folgendes erreichen können:
- Informieren Sie sich sehr gut über die Stakeholder und das Unternehmen, dessen Nachfolge Sie antreten möchten
- Bereiten Sie sich umfassend für die Gespräche und Verhandlungen vor
- Organisieren Sie relevante Unterlagen, wie solche, die belegen, dass Sie über ausreichend Eigenkapital verfügen oder die Finanzierung der Unternehmensübernahme geklärt ist
- Bereiten Sie eine überzeugende, detaillierte Argumentation und Präsentation Ihrer Zukunftspläne vor, in dem Sie Ihren Businessplan darlegen, um das Wachstum und den Fortschritt des Unternehmens voranzubringen
Ihre Vorteile bei der Übernahme eines Unternehmens
Eine Unternehmensübernahme bietet zahlreiche positive Aspekte. Diese reichen von dem Vorteil, auf einen bereits vorhandenen Kundenstamm zurückgreifen zu können bis zum Erhalt von Arbeitsplätzen.
Die Vorteile im Überblick:
- Etablierung am Markt: Das Unternehmen hat sich bereits auf dem Markt bewiesen und verfügt über eine gewisse Stellung.
- Erprobtes Geschäftsmodell: Das Modell verspricht vor allem für Existenzgründer eine höhere Sicherheit und kann auf ein fundiertes Wissen in unterschiedlichen Bereichen zurückgreifen. Eine unsichere Startphase entfällt bei einer Übernahme.
- Bessere Bewertung bei Banken: Banken ermöglichen oft eine einfachere Finanzierung bei Unternehmen, welche bereits ein bewährtes Geschäftsmodell vorweisen können.
- Planbare Umsätze: Durch bereits vorhandene Umsätze lassen sich diese besser planen und bewerten.
- Vorhandene Kunden- und Lieferantenbeziehungen: Bereits am Tag der Übernahme kann auf einen Stamm von Bestandskunden und Lieferanten zurückgegriffen werden, die das Unternehmen und dessen Produkte kennen.
- Bewährte Abläufe: Bei einer Übernahme existieren erprobte Abläufe und Prozesse im Unternehmen. Auch ein eingespieltes, erfahrenes Team steht zur Verfügung, das einen reibungslosen Übergang im Ablauf unterstützt.
- Vorhandene Räumlichkeiten: Profitieren Sie bei einer Übernahme von bereits vorhandenen Räumen inklusive einer auf das Unternehmen abgestimmten Ausstattung. Dadurch sparen Sie an Investitionen und müssen sich nicht auf die Suche nach geeigneten Immobilien oder Grundstücken begeben.
- Unterstützung durch ehemaliges Management: Häufig steht der ehemalige Inhaber nach einer Übernahme beratend zur Seite und kann Sie mit wertvollen Informationen versorgen.
Nachteile, die sich bei einem Unternehmenskauf ergeben können
Auch wenn die Vorteile auf den ersten Blick bei einer Übernahme überwiegen, gilt es dennoch einige Nachteile zu berücksichtigen:
Mögliche Nachteile bei einer Firmenübernahme:
- Veraltete Anlagen: Manchmal wurde an Neuinvestitionen hinsichtlich der Anlagen und der Ausstattung gespart. Technologien sind nicht auf dem neuesten Stand der Technik und auch Prozesse orientieren sich nicht an modernen Praktiken. Dadurch muss eine entsprechende Investition und ein höherer Arbeitsaufwand einkalkuliert werden.
- Vorhandene Unternehmenskultur: Vor allem bei kleineren Firmen oder Familienunternehmen sind die Mitarbeiter auf den bisherigen Chef fokussiert. Die Unternehmenskultur beruht auf einer langjährigen Tradition, die nicht von heute auf morgen geändert werden kann.
- Bestehende Verbindlichkeiten: Bedenken Sie, dass vorhandene Verbindlichkeiten bei einer Übernahme auf den neuen Inhaber übergehen.
- Notwendige Anpassungen: Im Unterschied zu einer Neugründung entspricht das Unternehmen bei einer Übernahme oft nicht zu 100 Prozent den Vorstellungen des neuen Inhabers. Anpassungen sind notwendig und benötigen Zeit, wobei nicht alle gewünschten Anpassungen uneingeschränkt umsetzbar sind.
Möglichkeiten, ein passendes Unternehmen für den Kauf zu finden
Damit eine Übernahme eines Unternehmens erfolgreich abläuft, sollten Sie auf die Erfahrung und Expertise eines M&A-Beraters zurückgreifen. Dieser verfügt über ein breit gefächertes Netzwerk und kann Sie beim kompletten Kaufprozess beratend unterstützen.
1. Netzwerk
Dass ein Unternehmen verkauft werden soll, wird oft nur in bestimmten Kreisen publik. Gehören Sie nicht in dieses Netzwerk, ist es oft schwer, von dem geplanten Verkauf zu erfahren. Sofern Sie sich für die Übernahme eines Unternehmens interessieren, hilft Ihnen ein versierter M&A-Berater dabei, passende Objekte zu finden. Er verfügt über ein großes Netzwerk und kann auf Datenbanken mit Kontakten zugreifen, die für Außenstehende nicht einsehbar sind.
2. Unternehmensnachfolge Börse
In entsprechenden Börsen sind zahlreiche Unternehmen gelistet. Mithilfe von passenden Suchfiltern können Sie eine individuelle Auswahl treffen und die Zahl der Ergebnisse eingrenzen.
3. Kammern
Sie können auch die entsprechenden Kammern wie etwa die Industrie- und Handelskammer kontaktieren, um sich über mögliche Verkaufsangebote zu informieren. Dabei ist es möglich, in den direkten Kontakt mit den jeweiligen Ansprechpartnern zu treten, um Ihre Kaufabsicht zu äußern.
4. M&A-Beratung
Neben dem Zugang zu einem großen Netzwerk bietet eine M&A-Beratung den weiteren Vorteil, dass sie von Verkäufern direkt kontaktiert wird. Bevor Sie sich für eine Zusammenarbeit mit einer M&A-Beratung entscheiden, sollten Sie diese unbedingt auf Seriosität prüfen.
Die richtige Deal-Struktur für Ihre Ziele wählen
Bei einem Unternehmenskauf gibt es verschiedene Möglichkeiten der Deal-Struktur. Achten Sie bei der Auswahl darauf, dass die Struktur auf das Unternehmen und die entsprechenden Ziele zugeschnitten ist. Folgende Deal-Strukturen stehen in der Regel zur Auswahl:
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Der Asset-Deal
Ein Asset-Deal führt jegliche Wirtschaftsgüter (Assets) einzeln im Kaufvertrag auf. Als Käufer haben Sie dadurch die Option, wahlweise einzelne Assets oder komplette Bereiche des Unternehmens zu übernehmen. -
Der Share-Deal
Der Share-Deal bildet den Gegenpart zum Asset Deal. Anstatt der Vermögensgegenstände beinhaltet der Share Deal Unternehmensanteile als Kaufgegenstand. -
Das Management-buy-out (MBO)
Bei einem Management-buy-out wird die Firma von einem internen Geschäftsführer oder von Angestellten aus der bisherigen Führungsebene übernommen. -
Das Management-buy-in (MBI)
Bei einem MBI findet ein Verkauf an einen externen Nachfolger statt. -
Franchise
Franchise-Geschäfte ermöglichen das Erwerben einer Lizenz, mit der Sie ein Unternehmen führen können. Dieses baut auf den Vorgaben und Vorstellungen des Franchisegebers auf. Dadurch sind einige Einschränkungen gegeben, jedoch profitieren Sie von einer bereits auf dem Markt etablierten Marke, welche Sie für Ihr Unternehmen nutzen können.
Finanzierung Ihrer Unternehmensübernahme organisieren
Eigenkapital
Der beste Weg und die optimale Lösung für eine Finanzierung einer Übernahme ist vorhandenes Eigenkapital. Auf diese Weise wird das benötigte Geld durch eigene Mittel aufgebracht und es müssen keine Schulden aufgenommen werden.
Fremdkapital
In den meisten Fällen einer Unternehmensübernahme wird Fremdkapital für die Finanzierung benötigt. Üblicherweise wird das benötigte Geld über einen Kredit bei einem Kreditgeber aufgenommen und muss inklusive anfallender Zinsen zu einem vereinbarten Zeitpunkt zurückbezahlt werden.
Verkäuferdarlehen
Das Verkäuferdarlehen ist im Zusammenhang mit Eigenkapital eine weitere interessante Lösung zur Finanzierung. Der Verkäufer gewährt dem Käufer ein Darlehen, das für den Kaufpreis genutzt wird und mit einem festen Zinssatz versehen ist. Vorwiegend hat der Käufer die Option, den Darlehensbetrag ratenweise oder als Einmalzahlung zu begleichen.
Bürgschaftsbank
Eine weitere Möglichkeit für eine Finanzierung im Zusammenhang mit einer Unternehmensübernahme gibt es die Bürgschaftsbank. Dabei werden Geldmittel durch Kredite bei einer Bank aufgebracht und durch eine öffentliche Bank verbürgt. Somit stellt die Bank eine Absicherung dar.
Ablauf eines Unternehmenskaufs
Wettbewerbsanalyse
Zunächst wird eine Wettbewerbsanalyse durchgeführt. Auch der Zeitpunkt für die Übernahme wird geprüft.
Strategieentwicklung
Auf Basis der von Ihnen genannten Wünsche und Ziele erarbeiten wir eine passende Strategie für die Übernahme. Bereits in dieser Phase werden mögliche Hürden, aber auch potenzielle Wachstumschancen berücksichtigt.
Unternehmenssuche
Anhand der erstellen Strategie suchen wir nach geeigneten Kaufobjekten. Ein breit gefächertes Netzwerk an Kontakten hilft uns, potenzielle Verkäufer zu finden.
Bewertung des Unternehmens
Sobald ein interessantes Unternehmen gefunden wurde, führen wir eine Bewertung durch.
Deal-Struktur
Durch die Ausarbeitung einer Deal-Struktur bereiten wir eine optimale Basis für die nachfolgenden Verkaufsverhandlungen vor.
Finanzierung
Bei Fragen zur Finanzierung stehen wir Ihnen beratend zur Seite. Wir helfen Ihnen, die bestmögliche Variante für Sie zu erörtern.
Die Verkaufsverhandlung
Nachdem ein Kaufvertrag ausgearbeitet und durch unsere Anwälte geprüft wurde, findet das Verhandlungsgespräch für den Kauf statt. Mit unserer jahrelangen Expertise können wir Sie hierbei bestens unterstützen.
Abschluss
Wir stehen Ihnen bis zum erfolgreichen Abschluss als Berater zur Seite. Ist eine Integrationsbegleitung nach der Übernahme gewünscht, können wir Sie auch hierbei professionell unterstützen.
Dank erfahrener Experten Ihren Unternehmenskauf zielorientiert abschließen
Unsere spezialisierten Berater haben zahlreiche Unternehmensübernahmen erfolgreich abgeschlossen und wissen daher genau, worauf es ankommt. Wir beraten Sie umfassend und vorteilhaft zu Ihren realistischen Chancen und Möglichkeiten, um individuelle Lösungswege zu finden und Nachteile auszuschließen.
Mit unserer 1:1 Betreuung lernen wir Sie und Ihre Vorstellungen genau kennen, sodass wir die passenden Unternehmen mit unserem umfassenden Netzwerk finden und Sie bestmöglich durch den Prozess der Unternehmensübernahme begleiten können.
